Мобильным операторам в Украине придётся потесниться
Киев — Москва — Киев
Рынок сотовой связи Украины по-прежнему остаётся привлекательным для инвесторов, поскольку на протяжении нескольких лет подряд он демонстрирует устойчивые темпы роста, а степень проникновения услуг на уровне 55,4% (по данным ACM-Consulting, ноябрь 2005 года) позволяет говорить о его значительном потенциале.
 Александр Изосимов: “Мы не претендуем на первое место на рынке, но за третье повоюем” |
Поэтому приобретение неприбыльных “Украинских Радиосистем” (УРС) вторым по величине российским оператором “Вымпелком” в ноябре 2005 года стало вполне ожидаемым событием. Сделка сразу же вызвала большой ажиотаж, поскольку второй крупнейший акционер “Вымпелкома” — норвежский оператор Telenor (доля 26,6%) — поставил под сомнение её экономическую оправданность. Вопрос окончательно не решён до сих пор, между тем “Вымпелком” планомерно претворяет свои планы в жизнь.
Очевидно для того, чтобы минимизировать количество возможных кривотолков и утолить информационный голод журналистов, руководство компании организовало в Москве специальную встречу для представителей ведущих украинских деловых изданий. “Круглый стол” проходил в неформальной обстановке, и каждый мог задать интересующий его вопрос Александру Изосимову, генеральному директору ОАО “Вымпелком”, или Сергею Авдееву, исполнительному вице-президенту по развитию бизнеса в СНГ и главному техническому директору “Вымпелком”. Как следует из названия должностей, в сферу компетенции г-на Изосимова входили преимущественно вопросы стратегического характера, тогда как г-н Авдеев оставлял за собой ответы на технические вопросы.
Положение “Вымпелком” на рынке
По словам Александра Изосимова, ушедший год оказался очень успешным для компании: по результатам третьего квартала 2005 года “Вымпелком” продемонстрировал рост доходов на уроне 50% (к моменту встречи данные за четвертый квартал были ещё недоступны).
Вся прибыльность и маржа компании в третьем квартале оставались очень умеренными, в диапазоне от 45% до 50%. Объём общего дохода “Вымпелкома” в 2005 году превысил 3 млрд. долл. при капитализации 9 млрд. долл. Все цифры в полной мере соответствуют сделанным ранее финансовым прогнозам и ожиданиям инвесторов.
Российский рынок сотовой связи в прошлом году не удивлял операторов сюрпризами и демонстрировал рост на уровне 44%. “Вымпелкому” удалось привлечь больше абонентов, чем предполагалось, однако показатель ARPU (Average Revenue Per User, средний доход с одного абонента) опустился ниже прогнозируемого. Причиной тому — растворяющее влияние на ARPU завоёвывающих всё большую популярность двойных и тройных SIM-карт. Существенные инвестиции “Вымпелком” делает в развитие своих сетей. Только за прошлый год компания истратила 1,5 млрд. долл. на построение почти 5 тыс. новых базовых станций (БС).
Неплохо идут дела “Вымпелкома” и в Казахстане, где за прошедший год удалось нарастить абонентскую базу примерно на 1,2 млн. человек при общей численности населения 15 млн. человек. Финансовые претензии турецких властей к казахской дочерней компании “Кар-Тел” оказали своё негативное воздействие на рост ARPU и доли рынка “Вымпелком” в регионе, однако проблемы удалось успешно решить, и сейчас рост проникновения услуг сотовой связи там составляет 1–1,5% в месяц. В 2006 году “Вымпелком” намерен ускорить темпы проникновения на рынок и выйти на уровень 2% в месяц. Компания связывает большие надежды со своим присутствием в Казахстане и прогнозирует для себя по крайней мере ещё два года устойчивого роста.
Предмет особой гордости “Вымпелкома” — самый дорогой в России бренд “Билайн”, который Interbrand Group оценила в 5 млрд. долл. Влияние бренда оценивалось через возврат капитала в сравнении со средними показателями по индустрии — некоторые компании даже ставят на баланс подобную оценку. На маркетинг и рекламу “Вымпелком” тратит около 6% оборотных средств, что сопоставимо с другими монобрендовыми компаниями.
Украине обещают качество
На многочисленные вопросы к “Вымпелкому” относительно уникальности услуг, предоставляемых в Украине, и их отличиях от аналогичных предложений конкурентов, в своих ответах представители российского оператора неоднократно делали акцент на качестве сети, строительство которой идёт сейчас в нашей стране. Собственно, по этой причине “Вымпелком” не проводил никаких предновогодних рекламных кампаний — сеть пока не достроена, и компания опасается завоевать себе дурную репутацию. По словам Сергея Авдеева, УРС располагали очень неплохой сетью, однако её емкости было явно недостаточно для массового предоставления услуги. Количество абонентов WellCOM и МОВI на ноябрь 2005 года составляло лишь 227,476 тыс. (ACM-Consulting).
Примерно год назад “Вымпелком” совместно с Ericsson начали тестирование сетей с принципиально новой распределённой “послойной” архитектурой (Layer Architecture). В отличие от монолитной архитектуры, которая предполагает концентрацию функций управления вызова и коммутацию трафика в одном узле (MSC), распределённая позволяет разделить эти функции между различными физическими узлами (MSC и MGW). Более узкая специализация узлов даёт возможность оператору повысить эффективность построения сети и снизить таким образом масштаб капитальных затрат в долгосрочной перспективе.
Внедрение сетей подобного типа в России “Вымпелком” начал с Урала и Сахалина — относительно малонаселённых регионов с числом абонентов к настоящему времени около 600 тыс. и 100 тыс. человек, соответственно. Новая архитектура — едва ли не единственное решение для территорий, где в малых населённых пунктах зачастую отсутствуют коммутационные центры. До сих пор местный трафик приходилось доставлять к коммутационному центру через спутниковые каналы и, если вызов был локальный, возвращать тем же путём обратно. В результате нагрузка на сеть и затраты оператора неоправданно возрастали. В то же время сети с распределённой архитектурой позволяют терминировать местный трафик внутри региона, пропуская через спутник только междугородную и международную связь.
Естественно, в Украине проблема эффективного покрытия удалённых малонаселенных районов не стоит так остро, как в России. Поэтому нельзя сказать, что новая архитектура — единственно возможное с технической точки зрения решение для нашей страны. Однако высокая экономическая эффективность делает его, по мнению специалистов “Вымпелкома”, оптимальным выбором и для Украины. Причём в наших условиях снизить операционные расходы оператору позволит, в первую очередь, использование пакетной коммутации в медиа-шлюзах, поддерживаемых MSC-узлами. Кроме того, сокращение количества устройств управления в сети (MSC-серверов) снизит затраты на её эксплуатацию.
Новая архитектура сети изначально подразумевает активное использование различных IP-ориентированных технологий. Например, UMA (Unlicensed Mobile Access), которая предусматривает плавный роуминг между сотовой сетью и IP-сетями Wi-Fi/WiMAX — в последнем случае приём/передача звонков идёт через VoIP (Voice over IP). В техническом отношении сеть позволит активно использовать поверх неё IP-телефонию, это тем более интересно для “Вымпелкома”, так как в России предоставление этих услуг всё ещё законодательно не урегулировано. Однако сначала компания планирует детально проработать вопросы качества IP-телефонных услуг, приобрести опыт и только потом запускать их в коммерческую эксплуатацию.
В настоящее время “Вымпелком” в России уделяет большое внимание технологии высокоскоростной передачи данных EDGE. Хотя реальные скорости, доступные абонентам, составляют 100-120 Кбит/с, это всё же примерно в два раза больше теоретического предела для GPRS. Инвестировать в EDGE на российском рынке “Вымпелком” заставляют, в первую очередь, конкуренты, продвигающие SkyLink (CDMA-450). На Украине пока никто не работает в этом стандарте, однако ситуация в любой момент может измениться, поскольку UMC располагает лицензией на соответствующий частотный диапазон.
Поскольку “Вымпелком” намерен строить сеть общегосударственного масштаба, компания непосредственно заинтересована в получении лицензии на фиксированную междугородную и международную связь. В России уже началась либерализация рынка фиксированной связи, и помимо “Ростелекома” соответствующие лицензии получили несколько компаний, в том числе и “Вымпелком”.
Примечательно, что стоимость украинской лицензии на несколько порядков больше российской и составляет ни много ни мало 8,993 млн. грн. для предоставления услуг в масштабах всей страны. Поэтому представителям “Вымпелкома” пока есть над чем подумать. В то же время российского оператора нисколько не интересует приватизация “Укртелекома”, равно как и других подобных организаций за пределами Украины, поскольку это выходит за рамки его бизнеса.
По ту сторону качества
Конечно, качество сети определяют не только технологии, лежащие в её основе, но и умение сотрудников компании оперативно реагировать на возникающие проблемы и устранять их. Украинские журналисты получили возможность посетить святая святых “Вымпелкома” — круглосуточно функционирующий московский центр контроля сетей (ЦКС), который работники в шутку называют ЦУП (центр управления полётами). К сожалению, фотосъёмка была запрещена, хотя при желании в Сети можно найти множество фотографий этого, без всякого сомнения, интересного для технического специалиста места.
Московский ЦКС отвечает за работу многих тысяч БС и сопутствующего оборудования сети “Билайн” на территории России. При обнаружении неполадок его специалисты в большинстве случаев устраняют проблемы удалённо, и только в случае серьёзных сбоев на место выезжает дежурная группа. Последняя не обязательно физически располагается в Москве: например, если сбой обнаружен в Брянске, на площадку поедут местные специалисты, которые из Москвы получат соответствующие распоряжения. Возглавляет всё это многопрофильное хозяйство Константин Данилов, руководитель службы контроля и управления московского и центрального регионов.
Ежедневно в ЦКС поступает несколько десятков тысяч системных сообщений различной степени аварийности. Однако по-настоящему серьёзные проблемы возникают редко — критические места сети дублируются, данные зеркалируются на нескольких коммутаторах одновременно, наконец, время, отведённое для устранения аварий, строго регламентировано. Для предотвращения возникновения проблем, связанных с частыми случаями исчезновения питающего напряжения в целых регионах, БС оборудуют резервными аккумуляторами; если авария возникла в узловой точке сети, на место выезжает передвижной дизель-генератор.
ЦКС в шутку называют “ЦУП” не случайно — обилие информационных потоков, представленных в виде различных диаграмм и графиков, поражает даже самое развитое воображение. Преимущественно, речь идёт о статистических данных, поскольку нет никакой возможности контролировать каждый из многочисленных элементов сетевой инфраструктуры в отдельности. Например, можно увидеть статистику отношения числа сделанных запросов на коммутаторы к числу успешно обработанных (своего рода КПД). При нормальной работе сети этот показатель составляет 95–98%, что находится в пределах рекомендаций стандарта GSM. На мониторах контроля объёма передаваемого трафика спады указывают на заметное снижение абонентской активности ночью.
Отдельно стоит оборудование контроля платформ, предоставляющих различные дополнительные услуги, — SMS- и MMS-центров, голосовой почты, АОН, WAP/GPRS/EDGE и т.д. Процент получаемых от них средств в общем доходе компании растёт, однако по-прежнему основным источником доходов остаётся голос. Объём звонков в дневное время поистине впечатляющий, за час через ключевой коммутатор может проходить около полумиллиона вызовов.
Коль скоро “Вымпелком” делает акцент на качестве обслуживания абонентов, компания большое внимание уделяет развитию своего центра поддержки клиентов (ЦПК). Это особенно важно, поскольку все операторы на рынке предоставляют очень схожие в техническом отношении услуги, и необходимы дополнительные инструменты, чтобы завоевать лояльность абонентов. В такой ситуации контакт-центр — незаменимое коммуникационное средство для анализа предпочтений абонентской базы и эффективной маркетинговой работы с ней. К сожалению, непосредственно побывать в ЦПК и увидеть его функционирование нам не удалось. Oднако мы стали свидетелями того, как операторы ЦКС отвечали на те заковыристые вопросы клиентов, на которые не удалось получить ответы в ЦПК. Налицо самый серьёзный подход оператора к работе своей абонентской службы.
Наконец, несколько впечатлений от офисов “Вымпелкома”. Новая “полосатая” символика “Билайн” видна повсюду — начиная с обратной стороны визиток сотрудников компании до всевозможных плакатов на корпоративных стендах. Сложилось впечатление, что “Вымпелком”, равно как и его сотрудники, работают по чётко выверенным правилам и алгоритмам, не отступая от них ни на йоту. Наверное, это признак уже сформированной корпоративной политики компании и её взвешенного отношения к бизнесу.
Иллюзии и реалии 3G
Хотя в планах “Вымпелком” отсутствует в ближайшее время построение сотовых сетей третьего поколения (3G), по крайней мере в Украине, тема перспектив самой технологии волновала многих журналистов и не осталась без внимания со стороны участников “круглого стола”. Вопросы по 3G казались своевременными ещё и потому, что сети с новой архитектурой, которые компания разворачивает в Украине, в перспективе очень легко будет трансформировать в сети третьего поколения.
 Сергей Авдеев: “Сети с распределённой архитектурой — оптимальное решение для Украины” |
В “Вымпелкоме” считают, что результаты коммерческой эксплуатации сетей третьего поколения на примере зарубежных операторов удастся оценить уже в текущем году. Тогда можно будет сделать выводы относительно перспектив и успешности внедрения больших объёмов неголосовых услуг. А пока не завершено строительство сетей GSM, “Вымпелком” считает нерациональными инвестиции в строительство сетей 3G. В этой связи постоянные задержки в России с выдачей соответствующей лицензии оператору даже на руку.
“Сырость” технологии и её несовершенство тоже удерживают многих операторов от многомиллионных инвестиций в развёртывание сетей 3G. Кроме того, в ближайшее время станет коммерчески доступным HSDPA (High Speed Downlink Packet Access), который позволит сразу перейти от нескольких сотен килобит в секунду к мегабитным скоростям.
Пожалуй, наиболее амбициозный на сегодняшний день игрок на рынке сотовой связи третьего поколения — гонконгская компания Hutchison, взявшая на себя смелость ещё несколько лет назад начать строительство сетей 3G (WCDMA) в Великобритании, Италии, Дании, Швеции, Австрии, Австралии и Гонконге. Пока данный бизнес Hutchison приносит преимущественно убытки, но такая многопрофильная финансовая структура может себе это позволить. Речь идёт о крупнейшем игроке телекоммуникационного рынка, который в своё время построил в Европе сеть Orange и впоследствии продал её корпорации Mannesmann.
Уникальность опыта Hutchison в том, что компания предприняла попытку построить сеть 3G без её совмещения с традиционными GSM-сетями. Собственно, до сих пор в индустрии существовала именно практика замещения сетей устаревших стандартов более новыми. Но, как показал опыт, в случае 3G это экономически неоправданно, и гораздо эффективнее одновременно использовать сети 3G и GSM с возможностью плавного роуминга между ними. Первые имеет смысл строить в густонаселённых районах и крупных городах, вторые незаменимы для покрытия больших территорий и дорог.
Пока востребованность неголосовых услуг в сотовых сетях остаётся под большим вопросом. Например, тот же Hutchison для создания критической абонентской базы сделал в своих сетях 3G очень дешёвым голос, и это действительно оправдало себя. Себестоимость голоса в третьем поколении ниже, чем в GSM, поэтому при условии очень высокой интенсивности трафика можно получить определённое финансовое преимущество. Тем не менее способы генерации дополнительного ARPU так до конца и не ясны — на развёртывание сетей и приобретение лицензии нужны значительные финансовые затраты, возврат которых очень трудно спрогнозировать.
Неудивительно, что наши операторы, в том числе и “Вымпелком”, в самое ближайшее время не готовы играть в такие рискованные игры. С другой стороны, прогресс не стоит на месте и рано или поздно компаниям неизбежно предстоит выйти на рынок сотовой связи третьего поколения. В этом случае речь пойдёт о точечном наложении на существующие сети GSM + GPRS/EDGE сетей UMTS. Такой подход позволит минимизировать затраты на модернизацию сети и обеспечит безболезненный переход к стандартам 3G. Но, как бы там ни было, хоронить GSM пока рано.
Возможно, распространение сетей третьего поколения и, как следствие, высвобождение большого количества ёмкостей (ёмкость БС в 3G на порядок выше, чем в GSM) станут катализатором развития виртуальных операторов. Например, крупнейший ритейлер “Евросеть” не исключает возможности широкомасштабного внедрения таких услуг в будущем. Операторы со своей стороны положительно рассматривают вопрос оптовой реализации “излишков” трафика, когда они будут иметь место, а рынок достигнет своего насыщения. Однако на данном этапе развития сетей сотовой связи о сколько-нибудь серьёзных и перспективных проектах в этой области говорить рано — у операторов просто нет свободных мощностей.
Вхождение на рынок
Хотя политика “Вымпелкома” на Украине ещё целиком не определена, некоторые её аспекты уже окончательно известны. Компания намерена очень решительно в ближайшие месяцы вывести на отечественный рынок хорошо известную в России и с недавнего времени — в Казахстане торговую марку “Билайн”. В то же время бренды УРС — WellCOM и MOBI — постепенно покинут рынок. Опыт “Вымпелкома” показал, что поддержка нескольких торговых марок сопряжена с риском и нередко только вводит абонентов в заблуждение. При этом представители компании не сообщают, какие она понесёт затраты на продвижение своего бренда в Украине.
Одновременно с выводом на рынок торговой марки “Билайн” в течение нынешнего года “Вымпелком” будет активно строить сеть, как мы говорили выше, уделяя большое внимание её качеству и современной технологической оснащённости. При этом компания намерена активно расширять площадь покрытия сети. Представители “Вымпелкома” открыто заявляют, что не ставят перед собой цель занять место лидера на украинском рынке — два первых места по-прежнему останутся за “Киевстар” и UMC.
Новый оператор обещает не устраивать ценовых войн и очень корректно вести себя на рынке. В “Вымпелкоме” считают, что потенциальным абонентам просто необходимо дать опробовать качество предоставляемых услуг, после чего они сами сделают свой выбор. На начальном этапе, пока абонентская база ещё невелика, у оператора всегда есть возможность сделать предложение своим абонентам, которое не под силу конкурентам с очень нагруженными сетями и большим трафиком. Такой подход позволяет сформировать в сжатые сроки критическую массу абонентов и занять заметную долю рынка.
Похожие схемы проникновения на новые рынки компания использовала и ранее. В качестве примера Александр Изосимов назвал Петербург, на рынке которого к моменту прихода “Вымпелкома” в 2003 году работали четыре оператора. Ситуация в немалой степени напоминала украинскую — фактически рынок делили между собой “МТС” и “Мегафон” (UMC и “Киевстар”), Tele2 стремился отвоевать долю рынка за счёт демпинга цен (“Астелит”), Delta Telecom предоставлял услуги SkyLink. Проникновение сотовой связи в регионе тогда составляло около 45%. “Вымпелком” сначала предложил одноцентовый тариф, из которого затем постепенно вывел своих абонентов. В результате, удалось получить долю рынка 20%, достроить сеть и выйти на уровень цен на услуги, сопоставимый с конкурентами.
В Украине “Вымпелком” претендует на меньшую долю рынка — около 10–12%, или, в абсолютном исчислении, 5–5,5 млн. абонентов. Это означает, что основным конкурентом для него станет “Астелит”, 54,2% акций которого прямо или опосредованно принадлежат турецкому оператору Turkcell. В “Вымпелкоме” считают, что турки не имеют должного опыта продвижения своих услуг в условиях жёсткой конкуренции, поэтому life:) не представляет особой угрозы для “Билайн”. Недавно второго по величине турецкого оператора Telsim приобрел британский Vodafone, после чего котировки акций Turkcell сразу упали на 3,8%. Возможно, это событие окажет определённое влияние и на чрезмерно агрессивную политику продвижения торговой марки life:) в Украине.
Никаких подробностей относительно тарифной политики “Вымпелкома” в Украине пока не известно. Многих абонентов “УРС” привлекало отсутствие платы за соединение, прямые городские номера без переадресации и бесплатный GPRS. Возможно, всё это станет достоянием прошлого, по крайней мере Сергей Авдеев официально заявил о прекращении предоставления услуг по передаче данных на бесплатной основе. Внутри зоны “Билайн” на территории Украины, России и Казахстана будут действовать специальные роуминговые тарифы. Не исключено появление специфических для отдельно взятого региона услуг.
“Вымпелком” не рассчитывает на высокие ARPU на этапе первоначального вхождения на украинский рынок. Для многих абонентов SIM-карта “Билайн” не будет первой, скорее всего, её сначала приобретут из любопытства — чтобы познакомиться с услугами нового оператора. Поэтому “Вымпелком” оценивает ARPU на уровне 5–6 долл., что позволит получить 300–350 млн. долл. годовой выручки, или примерно 10% от дохода за 2005 год. На каждого абонента компания планирует истратить около 100 долл. инвестиций, — таким образом, для привлечения 5–5,5 млн. абонентов понадобится около 500 млн. долл. Полученные цифры хорошо коррелируют с аналогичными показателями на Урале и в Казахстане.
Интересно, что “Астелит” только за один прошедший год успел истратить тех же 500 млн. долл. и нарастить, таким образом, абонентскую базу до 2 млн. человек. Планы “Вымпелкома” — 2,5–3 млн. абонентов за 1,5 года, но за счёт ощутимо меньших инвестиций. Насколько эти планы реальны — покажут ближайшие 18 месяцев.
Краеугольный камень
Но выделение даже таких “небольших” денег на развитие сети должен одобрить Совет директоров “Вымпелком”. Между тем он отложил принятие бюджета на 2006 год, что вынудило менеджмент компании на свой страх и риск принять решение вести пока дела в соответствии с предложенным проектом бюджета. Часть мест в Совете директоров принадлежит Telenor, которая имеет долю не только в “Вымпелкоме”, но и контролирует 56,51% акций “Киевстар”. Налицо конфликт интересов — своим приобретением “Вымпелком” перешел дорогу Telenor в Украине. Со своей стороны, Telenor не может себе позволить таких заявлений и обтекаемо говорит об экономической нецелесообразности покупки “УРС”. В свою очередь, “Вымпелком” очень доволен своим приобретением и перспективами выхода на рынок сотовой связи Украины, где конкуренция ещё не достигла своего предела и компании получают довольно высокую прибыль.
По оценкам аналитиков, выход “Вымпелкома” на украинский рынок означает потерю капитализации UMC и “Киевстар” на уровне 800 млн. долл. для каждой из компаний. Неудивительно, что Telenor предпринимает попытки повлиять на ситуацию в нужную ему сторону: до закрытия транзакции по приобретению “УРС” эти попытки выливались в переговоры с инвесторами “Вымпелкома”, а теперь — в “конструктивную работу с руководством по разрешению всех открытых вопросов по бюджету”. Как ни странно, если бы не конфликт вокруг сделки с “УРС”, во всех остальных отношениях Telenor — очень полезный для “Вымпелкома” стратегический инвестор.
В условиях этой неопределённой ситуации Александр Изосимов намерен следовать заготовленным ранее планам развития компании и действовать в интересах её акционеров, самый крупный из которых — рядовые держатели акций. Порядка 40% акций “Вымпелкома” вращаются на нью-йоркской фондовой бирже, ещё 32,9% принадлежат российской “Альфа-групп”. В результате, на собрании акционеров их подавляющее большинство проголосовало за приобретение “УРС”, что и стало для г-на Изосимова своего рода моральным поводом для принятия решения о закрытии транзакции. Естественно, это не исключает для него самого возможных юридических рисков.
Ситуацию ещё более запутывает то, что компания “Алтимо” (бывшая “Альфа-телеком”), подразделение “Альфа-групп”, в свою очередь контролирует через свою дочернюю структуру Storm остальную часть “Киевстар” (43,49%). “Алтимо” рассматривает себя как финансового стратегического инвестора и одновременно ведёт поиск стратегического индустриального партнёра. В “Вымпелкоме” полагают, что им может стать Telenor либо Telia Sonera. Первый имеет доли в “Киевстаре”, “Вымпелкоме” и Golden Telecom, второй — в Turkcell, Fintur и “Мегафон”. Очевидно, “Альфа” ищет для себя различные варианты розыгрыша этой непростой партии.
